%
Крупнейшие металлургические компании России освоили факторинг одними из первых среди промышленных предприятий и с готовностью внедряют новые решения для финансирования закупок у поставщиков и продаж через металлотрейдеров. Сегодня металлургической отрасли принадлежит самая большая доля в портфеле факторинга: по данным АФК, в 2023 году она занимала 8,7% рынка. Темпы роста портфеля факторинга в металлургии впечатляют — за год показатель вырос в 1,8 раза и достиг 174,3 миллиарда рублей. При этом металлурги выступают и как клиенты, и как дебиторы.
Работа металлургических предприятий требует значительных инвестиций и связана с различными рисками. Один из них — несовпадение сроков платежей заказчиков и поставщиков. Причина — длительный производственный цикл и значительные сроки оборачиваемости капитала. Кредит на пополнение оборотных средств, который может взять поставщик, увеличивает его финансовую нагрузку, но не решает проблему дебитора.
Факторинг позволяет металлургическим компаниям моментально получать оплату за свою продукцию, тем самым переводя дебиторскую задолженность в ликвидные средства. Или напротив, расплатиться с поставщиками до поступления выручки от ее реализации. Возможность регулировать период отсрочки платежа, которую факторинг предоставляет заказчикам, одна из основных причин популярности факторинга у металлургов.
Работу трубного предприятия серьезно тормозило несовпадение сроков обращения кредиторской и дебиторской задолженностей — сроки расчетов с поставщиками гораздо короче отсрочек, которые компания предоставляет конечным покупателям.
Чтобы выровнять эти периоды, компания заключила двухстороннее соглашение с фактором об управлении кредиторской задолженностью. Теперь в установленный срок фактор выплачивает поставщикам сумму задолженности предприятия, а ему предоставляет дополнительную отсрочку на согласованный срок. Так компания может погашать денежные обязательства в комфортные сроки.
В 2022 году интерес металлургических компаний к факторингу несколько ослаб. Причиной стало резкое изменение рыночной конъюнктуры для металлургов, чья продукция главным образом была ориентирована на зарубежных потребителей. Однако привлекательность инструмента растет по мере формирования новых производственных и сбытовых логистических цепочек.
По словам Алексея Карелова, запуск крупных федеральных проектов по развитию территорий, строительству и расширению инфраструктуры в России стимулирует внутренний спрос на продукцию металлургов и потребность привлекать финансирование, включая факторинг.
Популярность факторинга обеспечивается и его многофункциональностью. Если раньше инструмент использовался преимущественно для устранения кассовых разрывов, то сегодня готов удовлетворить практически любые финансовые потребности промышленности. Например, для одного из металлургических предприятий определяющую роль в запуске проекта модернизации системы выработки сжатого воздуха для замещения устаревшего компрессорного оборудования в 2023 году сыграл долгосрочный факторинг с рассрочкой платежей на пять лет.
